digital assets image activos digitales

Digital Asset Report from DOJ

July 2022

A Digital Asset Report was issued on 6/6/22 by the DOJ –  Report pursuant to Section 8(b)(iv) of President Biden’s March 9, 2022, Executive Order on Ensuring Responsible Development of Digital Assets. The Report is presented by Attorney General Merrick

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tax avoidance

IRS warns Taxpayers against Tax Avoidance Strategies

July 2022

The IRS wrapped its 2022 Dirty Dozen scams list urging taxpayers to watch out for and avoid being misled by tax avoidance strategies.  Making the 2022 List are Cryptocurrency, non-filing, abusive syndicated conservation easement and abusive micro-captive deals. Taxpayers ought

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FCPA and the CPA

July 2022

FCPA (Foreign Corrupt Practices Act) compliance ought to be at the forefront of companies of all sizes in all industries. Due to the globalization of company operations, as well as   bribes paid to foreign officials   advancing a company’s business interest,

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U.S. passport image

Is your U.S. Passport in Jeopardy?

July 2022

A Taxpayer’s U.S. Passport could be in jeopardy if the U.S. Taxpayer has seriously delinquent tax debt.  The law authorizes the IRS to certify seriously delinquent tax debt to the U.S. State Department for the State Department to take action. 

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accounting services and "sevicios de contabilidad"

OFAC Pone Los Servicios de Contabilidad a los Ciudadanos Rusos Fuera de los Límites

June 2022

Los servicios de contabilidad, la formación de empresas y fideicomisos o los servicios de consultoría de gestión ahora están fuera del alcance de los ciudadanos rusos según el anuncio de la Oficina de Control de Activos Extranjeros (“OFAC”) del Departamento

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accounting services and "sevicios de contabilidad"

OFAC puts Accounting Services to Russian Nationals Off-Limits

June 2022

Accounting Services, Trust and Corporate Formation, or Management Consulting Services are now off limits to Russian Nationals as per the May 8, 2022 U.S. Department of the Treasury’s Office of Foreign Assets Control (“OFAC”) announcement of a Determination pursuant to

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La Venida de FATCA a los Activos Digitales

May 2022

La Propuesta de Ingresos del Año Fiscal 2023 de la Administración de Biden incluye “Reglas de Modernización” para abordar los activos digitales que requerirán informes por parte de ciertos contribuyentes de cuentas de activos digitales extranjeros. El cumplimiento y la

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crypto wallet, criptomoneda

Is your Crypto in a Personal Wallet or in an Exchange?

May 2022

The answer to the question: “Is your Crypto in a Personal Wallet or in an Exchange?” matters as we have learned that cryptocurrency held in a Crypto Exchange is NOT the same as cryptocurrency held in a Personal Wallet in

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fatca 3

El Proyecto de Ley “FATCA Recíproca” Cambiará las Reglas del Juego

May 2022

Bajo el concepto de “FATCA recíproca”, las instituciones financieras y los corredores deben comenzar a prepararse para asumir mayores y más amplias responsabilidades de reportaje. Como partes interesadas de FATCA, las instituciones financieras y los corredores, tanto como los intercambios

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Cripto-Fraude (crypto fraud)

¿Víctima de Cripto-Fraude? Un Contador Forense Puede Ser Capaz de Ayudar

May 2022

Los inversionistas en el espacio de cripto deben estar conscientes de que el cripto-fraude existe en el espacio criptográfico de la misma manera que existe y tiene lugar en el espacio fiduciario tradicional. Los cripto-inversionistas han perdido criptomonedas como resultado

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Informe de TITGA

Informe de TIGTA Arroja Luz Sobre el Futuro de la Ejecución de FATCA

May 2022

El Informe de TIGTA (“Treasury Inspector General for Tax Administration”) del 7 de abril de 2022 detalla seis recomendaciones de acciones adicionales necesarias para abordar el cumplimiento de la falta de presentación y reportaje de informes bajo FATCA. El IRS

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FATCA coming to Digital Assets

May 2022

The Biden’s Administration’s Fiscal Year 2023 Revenue Proposal includes “Modernize Rules” to address Digital Assets that will require reporting by certain Taxpayers of Foreign Digital Asset Accounts.  Tax compliance and enforcement with respect to digital assets has become a growing

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